8月18日，我國首個航運期貨品種集運指數（歐線）期貨在上海國際能源交易中心正式掛盤交易， 首批掛牌5個合約（EC2404、EC2406、EC2408、EC2410、EC2412）的掛牌基準價為780點。當日集運指數（歐線）期貨振蕩走強，主力合約開盤微跌13%至770點，隨后顯著上漲，下通博娛樂城註冊開戶午整體維持振蕩走勢，尾盤收漲1747%至9163點。體現旺季運價的2408、2410、2412合約在開盤后半小時內漲停，說明市場認為8月船公司漲價動作的傳導邏輯同樣會在明年旺季重現。
集運指數（歐線）期貨上市首日多頭情緒占主導。業內人士普遍認為，遠期預期偏弱但實際盤面走勢卻比較強，根本原因在于市場對于基差修復的理解不一致。
一般情況下，基差修復邏輯通常會結合庫存和利潤來判斷，期貨向現貨修復或者現貨向期貨靠攏。但集運指數（歐線）期貨的基差不能簡單地以盤面合約指數和每周公布的SCFIS歐線指數相減得到，商品期貨的基差修復邏輯在集運服務中并不完全適用。
第一，集運指數（歐線）期貨的標的是SCFIS歐線指數，而現貨市場更多應用SCFI歐線運價，兩者的統通博娛樂城贏錢遊戲計口徑和方法有所區別。一是現貨價格和期貨標的之間存在時間差。現貨市場的價格參考指標SCFI歐線運價是基于當周訂艙成交的即期運價的評估價，期貨標的SCFIS歐線指數是結算價格，通過樣本船公司提交的客戶離港提貨單進行運價采集，訂艙和實際出運之間存在時間差。通過數據回溯可以發現，SCFIS歐線的價格變化普遍滯后于SCFI歐線運價。比如8月14日SCFIS歐線指數跳漲34%至111002點，實際通博娛樂城攻略心得反映的是7月28日SCFI歐線運價上漲31%至975美元TEU，滯后3周。盤面部分交易情緒指向111002點的SCFIS歐線指數，但8月初以來SCFI歐線運價已連續兩周走低。二是現貨價格和期貨標的之間存在換算關系，且換算系數不固定。2024年上半年，SCFI歐線運價（美元TEU）折SCFIS歐線指數的系數約為1045，2024年6月以來該系數波動區間為0713。在市場情緒偏強的時候系數較高，結算價格的實際漲幅會高于訂艙價格；在市場情緒偏弱的時候系數較低，結算價格的實際漲幅低于訂艙價格，市場對于漲價的接受度不高。
第二，集裝箱運輸服務具有特殊性，運輸環節沒有庫存概念。因為沒有庫存壓力，使得船公司的漲價行為短期大概率會取得成功，貨主企業的貨物發運需求并不會因為船公司的漲價而擱置，只能被動接受漲價。不像其他商品，貿易商在市場價格調整時可以根據庫存水平選擇是否采購。也正是因為沒有庫存作為橋梁，運價的近遠月關系并不強，體現在期貨合約上，即現貨指標和遠期合約的連續性和相關性較弱。
集運指數（歐線）期貨上市首日盤面多空分歧的主要問題在于尋找交易之錨，相比于多方錨定當前SCFIS歐線指數1110點來做基差修復，空方則更多認為遠期基本面預期偏弱，且4月通常是季節性淡季，船公司缺乏漲價動機。
從遠期基本面預期來說，歐洲經濟處于衰退進程，商品需求不佳，近期歐線集運貿易處于虛穩狀態，即沒有下行空間的同時也不會出現較大的增量。隨著新船的持續交付，運力供給端面臨較大的過剩壓力，船公司通博娛樂城註冊送獎品漲價的持續性受到基本面偏弱的拖累。短期的運力調整手段無法與中期大量新船交付抗衡，預計后期即期運價將保持振蕩格局，基本面無明顯改善。
8月18日EC2404合約收盤價9163點，按照系數簡單折算現貨價格約為通博娛樂城玩法視頻870美元TEU，已經高于最新發布的歐線現貨運價852美元TEU，且優于2024年以來的同期表現（除20242024年，2024年集運聯盟格局和經營策略和現在不同）。
由于集運指數（歐線）期貨是國內首個航運類場內衍生品，也是首個服務類期貨品種，投資者也在探索合適的現貨指標錨定遠期盤面表現。
